PAGE-8-《投资理财综合实训》实验报告书学号姓名学院会计学院专业财务管理批次一电话成绩2012年6月重庆工商大学《投资理财综合实训》实验报告实验时间：2011-2012.2第1批次学生姓名学号专业班级指导教师唐平、谭湘渝、许晓静、宋丽红、艾滋润实验名称投资理财综合实训一、实验目的1．理解和掌握家庭现金流规划2．理解和掌握家庭收支分析方法和步骤3．能够掌握宏观经济分析4．能够分析客户的教育费用需求及教育规划5．能够理解和掌握购房财务规划的基本方法6．能够理解和掌握制定汽车消费方案7．能够理解和掌握制定消费信贷方案8．能够分析客户的投资理财需求及投资理财规划9．能够熟练掌握金融投资工具运用10．掌握并运用宏观经济政策对证券投资的影响11．理解和掌握上市公司的变现能力、营运能力和盈利能力分析12．理解和掌握杜邦财务分析方法13．理解和掌握上市公司的投资收益分析14．能够熟练掌握住房投资与规划15．能够理解和掌握购房财务规划的基本方法16．理解和应用上市公司的财务报表分析结果判断投资价值17．熟练掌握债券估值和投资分析的基本方法和技巧18．熟练掌握基金估值和投资分析的基本方法和技巧19．能够熟练运用证券分析系统对金融投资理财进行综合分析20．能够分析客户家庭存在的风险及风险规避21．能够分析客户家庭成员的退休养老规划及遗产规划二、实验题目李明是重庆一家国有企业中层干部，年收入25万元（税后），妻子王婷是重庆某重点中学特级教师，妻子年收入10万元（税后）。现在家庭有定期存款25万元，活期存款5万元，房屋2套，其价值160万，一辆小汽车，现价16万元，李明在单位有“五险一金”，王婷的单位是教育事业单位，医疗保险等有保障。平时家庭每月均开支12000元。夫妻两人没有理财经验，也没有进行任何风险投资。家中有一儿子17岁，在重庆工商大学国际商学院读“2+2（中法）”，今年9月读大一，在国内每年学费及生活费4万元，在国外（法国2年）每年学费及生活费25万元。大学本科毕业后准备在美国留学，攻读硕士，学习时间为2年，每年学费及生活费35万元，攻读博士，学习时间为4年，每年学费及生活费45万元，攻读博士期间每年能领到科研经费和奖学金25万。李明家中还有自己的母亲，今年71岁，没有退休工资，没有医疗保险等，平均每季度的医药费为1000元，并每年按10%的比率增长。假如李明母亲的生命周期为中国女性平均寿命再延长1年进行计算。李明今年已经48岁，60岁退休，妻子46岁，55岁退休。李明退休后每月能拿到退休金5000元，王婷每月能拿到退休金4500元，两人同时退休后家庭月支出15000元（旅游休闲费用增加）。请分析李明先生家庭理财存在的问题，为李明先生家庭进行合理的理财设计，主要包括孩子教育、家庭日常生活、金融投资理财、住房规划与投资理财、人身和财产保险、投资风险管理、退休生活等。三、设计方案1家庭财务收入情况李明家有不动资产住房两套，共价值160万，存款30万，固定财产总计190万。家庭经济收入为工资收入，其中李明年薪25万，王婷年薪10万，家庭年收入合计35万。退休后李明年薪6万，王婷年薪5.4万，家庭收入合计11.4万。2家庭财务支出情况两人退休前家庭每月均开支1.2万，年14.4万。两人同时退休后家庭月支出1.5万，年18万。子女教育经费10年总花销：4*2+25*2+35*2+45*4-25*4=208万母亲医药费：4000+4400+4840+5324=18564元3现金流量状况王婷退休前家庭收支表收入：工资315支出：子女花销188日常支出129.6母亲医药费1.8564节余:-4.4564图一往婷退休至儿子毕业期间家庭收支表收入：工资30.4支出：子女花销20日常支出14.4节余:-4儿子毕业到李明退休期间家庭收入：工资60.8支出：子女花销0日常支出28.8节余:32李明退休后家庭每年收支情况表收入：工资11.4支出：子女花销0日常支出18节余:-6.6因此由以上四个表看出，由于子女的教育抚养经费过高以及双职工的退休收入骤然缩减，导致该家庭常年入不敷出。另外该家庭还需承担车辆保险费，燃油费，停车泊位费，养路费等费用，加剧了家庭负担，因此必须增加家庭额外收入。4家庭额外收入该家庭拥有两套房屋，资产闲置，因此可以考虑将其中一套出售或出租。方案1：出售房屋，固定资产减少80万，流动资金增加80万，总资产不变。方案2：出租房屋，每月收入1500，每年收入1.8万，总资产增加。目前房价节节攀升，国家虽由相关政策调控压制，但效果甚微，因此暂不