第五章利润表与所有者权益变动表分析从审计报告看利润质量—江苏春兰2007年报春兰（集团）公司于2008年3月19日与春兰股份公司就以上还款计划签署了还款担保协议，担保如果泰州春兰销售公司在2008年12月31日前不能归还上述全部欠款，则余额部分由春兰（集团）公司在2008年12月31日前代为归还。由于欠款金额巨大，账龄在2-3年的欠款金额达40,410.81万元，且我们受到条件限制，无法实施进一步的审计程序以了解和评估担保方春兰（集团）公司的财务状况及其履行担保承诺的能力，上述欠款能否按期足额收回尚存在不确定性。讨论：如何看待资产质量与利润质量关联？企业有利润与有钱是一回事？第一节利润表的基本结构与具体格式利润表的格式全面收益观在新准则中的体现全面收益观在新准则中的体现利润表的结构项目基本每股收益稀释的每股收益稀释的每股收益第二节利润表收入的确认与分析收入的确认与计量提供劳务收入让渡资产使用权收入收入的披露第三节分部报告业务分部指企业内可区分的组成部分，该组成部分提供单项产品或劳务，或一组相关的产品或劳务，并且承担着不同于其他业务分部所承担的风险和报酬。产品或劳务的性质是否类似；风险、回报率及成长性是否比较接近？主要划分依据产品生产或劳务提供的过程是否相关；产品或劳务的客户类型是否类似；销售产品或提供劳务所使用的方法是否相关；相关的法规环境是否类似。地区分部指企业内可区分的组成部分，该组成部分在一个特定的经济环境内提供产品或劳务，并且承担着不同于在其他经济环境中经营的组成部分所承担的风险和报酬。经济和政治环境是否相似；不同地区经营活动之间的关系是否密切；经营地点是否接近；是否存在与某地区相关的特定风险；外汇控制规定是否相似；潜在货币风险是否相似。小组讨论：宝钢的经营分部划分的依据是什么？报告分部指符合业务分部或地区分部定义，按本准则要求应予报告的分部。是经营分部但未必是报告分部报告分部的确定以经营分部为基础，而经营分部的划分通常是以不同的风险和报酬为基础，而不论其是否重要。报告分部的确定分部会计信息披露page168表5－2分部会计报告的阅读与分析分部报告的分析分部报告的分析案例：分部报告的分析第四节利润质量的分析一、对核心利润形成过程的分析1.营业收入的质量分析（1）营业收入合理性分析收入舞弊预警信号与查证上市公司收入舞弊的九大招数手法一：寅吃卯粮，透支未来收入手法二：以丰补歉，储备当期收入手法三：鱼目混珠，伪装收入性质手法四：张冠李戴，歪曲分部收入手法五：借鸡生蛋，夸大收入规模手法六：瞒天过海，虚构经营收入手法七：里应外合，相互抬高收入手法八：六亲不认，隐瞒关联收入手法九：随心所欲，篡改收入分配（2）收入的持久性分析①营业收入的品种构成分析②营业收入的地区构成分析④部门或地区行政手段对企业业务收入的贡献2.成本费用的质量分析营业成本分析期间费用分析——三费分析案例：三费增长吞噬利润关注期间费用出现的不正常降低西安民生2000年主营业务收入和主营利润的增幅分别为14.1%和27.3%，净利润之所以增长167.1%，财务费用减少1040.7万元贡献较大；1999年净利润增长348.43%的背后，也是缩减成本费用为支撑，1999年财务费用减少422.86万元，而销售费用一项就减少近2064.16万元；辽通化工1999年主营业务收入增长11.44%，但净利润增幅高达362.68%，主要得益于公司大量的法郎贷款，由于法郎贬值，产生7515万元汇兑收益，此外1999年度内因归还外币借款亦产生汇兑收益510万元，此两项使财务费用较上年减少122.21%。二、对利润结构的质量分析（一）利润表自身的结构所包含的质量信息含量分析毛利与毛利率——较高的毛利率所包含的质量信息含量毛利与毛利率——较低的毛利率所包含的质量信息含量毛利率：双汇与春都的对比销售费用、管理费用、财务费用、核心利润及其相关比率所包含的质量信息含量销售费用、管理费用、财务费用、核心利润及其相关比率所包含的质量信息含量中兴通讯：高额的研发费用（千元）唐钢股份：1999－2001主营业务数据厦门路桥：1999－2001主营业务数据核心利润与投资收益的数量对比关系小项目对利润的贡献状况TCL2007-2008年度利润表主要数据（千元）2008年航空三巨头趁着行情不好高歌:“让我一次亏个够”（二）利润结构与相应的现金流量结构之间的对应关系分析——核心利润与投资收益的含金量如果差距巨大，可能的主要原因营业收入现金含量的走向直接影响核心利润含金量2．利润表中“投资收益”产生现金流入量的能力（三）利润结构与资产结构之间的对应关系分析——战略实施质量分析资产利润结构的资产增值质量分析资产管理水平和利润操纵倾向三、对利润结果的分析第五节利润质量恶